Le crowdfunding immobilier est en plein essor (crédit photo : GettyImages)
Le financement participatif immobilier est en plein essor. Selon la 7e édition du baromètre du crowdfunding immobilier Fundimmo-HelloCrowdfunding, la collecte était en hausse de 90% entre 2020 et 2021. Le montant total de la collecte s’élève à 958 millions d‘euros sur cette période. Au total, 105 projets ont été financés, soit une hausse de 81% en un an. Les avantages du secteur sont multiples : rendement annuel potentiellement élevé, ticket d’entrée accessible, horizon de placement court… De nombreux investisseurs se laissent séduire. Le crowdfunding immobilier constitue-t-il un bon moyen de faire fructifier son épargne ? Quels sont les risques ?
Qu’est-ce que le crowdfunding immobilier?
Le crowdfunding (ou crowdfunding) immobilier est une forme d’investissement apparue aux États-Unis vers 2010. Depuis, il s’est démocratisé et a été réglementé par l’Autorité des marchés financiers (AMF) en 2014.
Quelles sont les différences entre financement participatif et SCPI?
financement participatif immobilier
Pourquoi les promoteurs immobiliers ont-ils recours au crowdfunding?
consiste à faire appel au grand public pour financer des projets de construction ou de rénovation de bâtiments. Dans la majorité des cas, il s’agit de construire des logements, des bureaux ou des commerces. Il peut également s’agir du financement de chantiers tels que la surélévation ou la réhabilitation d’un bâtiment, l’extension d’un parking, etc.
Ce placement collectif permet d’investir dans l’immobilier sans subir les contraintes propres à l’achat d’un bien, sa gestion, puis sa revente. Les projets de crowdfunding immobilier sont accessibles via des plateformes spécialisées. Celles-ci réunissent des porteurs de projets (promoteurs ou marchands de biens) et des investisseurs. Les particuliers choisissent le ou les projets de leur choix et souscrivent directement en ligne. Ainsi, ils participent à un emprunt obligataire avec un taux d’intérêt fixé à l’avance, culminant entre 8% et 12%. La durée de l’opération déterminée est souvent comprise entre 12 et 48 mois. A la fin de la durée du projet, le promoteur rembourse le capital aux investisseurs. Il paie également les intérêts courus.
Quels sont les cinq avantages d’un investissement dans le crowdfunding?
UN
Société d’Investissement Immobilier (SCPI)
est un fonds d’investissement spécialisé dans l’investissement locatif. Lorsque l’investisseur investit dans ce fonds, son argent est consacré à l’agrandissement et/ou à la gestion d’un parc immobilier. Ce parc est composé de plusieurs logements ou espaces destinés à être loués. L’acquéreur de parts de SCPI perçoit les revenus de ces loyers.
A l’inverse, le crowdfunding permet d’investir dans la construction de biens immobiliers. L’investisseur est créancier (et non copropriétaire du bien). Elle accorde un prêt à un porteur de projet. Une fois le bien construit ou agrandi, l’investisseur bénéficie d’un remboursement du capital versé, majoré des intérêts correspondant au montant de son prêt. Il est alors détaché du projet. Contrairement à la SCPI, il choisit les projets dans lesquels il souhaite investir.
Dans la majorité des cas, les promoteurs immobiliers ont recours à plusieurs sources de financement :
Le financement participatif ne remplace pas le prêt par un établissement bancaire. Elle peut cependant la compléter, en permettant au porteur de projet d’augmenter ses fonds propres. Les fonds propres sont utilisés pour constituer une contribution financière au projet. De plus, ils participent à l’augmentation du montant empruntable auprès de l’établissement bancaire.
– Le crowdfunding est un investissement simple
Si l’on compare le crowdfunding immobilier à un
investissement locatif
Le crowdfunding immobilier: un investissement risqué?
, ou une opération d’achat-revente, il apparaît que le crowdfunding est beaucoup moins chronophage. En tant qu’investisseur, vous vous inscrivez sur une plateforme. Ensuite, vous choisissez un projet. En quelques clics, vous effectuez un paiement et participez à la campagne de financement. Il est possible d’investir dans plusieurs projets en même temps.
Est-ce le bon moment pour se lancer dans le crowdfunding?
– Le crowdfunding est un investissement accessible
Le crowdfunding immobilier est accessible à un grand nombre de profils d’investisseurs. Sur certaines plateformes, le ticket d’entrée n’est que de quelques centaines d’euros. De plus, le crowdfunding se démocratise. L’investissement moyen était de 2 871 euros en 2021, contre 4 711 euros en 2020. Le nombre moyen d’investisseurs par collection est passé de 177 en 2020 à 313 en 2021*.
Comment bien choisir votre plateforme de financement participatif immobilier?
– Le crowdfunding est un investissement à court ou moyen terme
Avec des investissements obligataires de 12 à 48 mois et une moyenne de 21,2 mois*, le crowdfunding immobilier offre un potentiel de rendement élevé sur un horizon d’investissement court. Ainsi, avec ce type d’investissement, vous pouvez disposer de votre argent rapidement. Vous avez la possibilité de réinvestir fréquemment votre capital et vos plus-values dans un nouveau projet. Cette chronologie est une exception. En effet, avec l’immobilier locatif ou les SCPI, la durée d’investissement recommandée est de plusieurs années. Les placements en bourse sont recommandés s’ils sont supérieurs ou égaux à 5 ans.
– La rentabilité potentielle est élevée avec le crowdfunding immobilier
La collecte en crowdfunding est en hausse de 84% sur un an
C’est le gros avantage du crowdfunding immobilier : les plateformes spécialisées offrent des rendements élevés, de l’ordre de 9% à 10% par an, nets de frais de gestion. En 2021, le rendement annuel moyen a atteint 9,21 %. Depuis le début de l’année 2022, ce taux oscille entre 9,22 % en janvier et 9,70 % en octobre, avec un minimum de 9,01 % en février et un maximum de 9,87 % au mois d’août. Dans un environnement inflationniste, ces rendements sont rares.
– La fiscalité du crowdfunding immobilier est avantageuse